期货中的macd的正确使用方法(期货分时图macd最佳设置)

MACD（Moving Average Convergence and Divergence)是Geral Appel 于1970年提出的，称为指数平滑异动移动平均线，是从双指数移动平均线发展而来的，由快的指数移动平均线（EMA12）减去慢的指数移动平均线（EMA26）得到快线DIF，再用2×（快线DIF-DIF的9日加权移动均线DEA）得到MACD柱。

股票期货里常用的MACD指标

从它的公式描述来看，MACD的意义和双移动平均线基本相同，即由快、慢均线的离散、聚合表征当前的多空状态和股价可能的发展变化趋势。图上有3种线，分别是MACD、MACD平均、DIFF差值线。

这篇文章理解难度

但是从网上各种关于以MACD指标来指导交易的方法，却是五花八门，我简单罗列一下：

MACD穿越0线买，跌破0线卖；

MACD穿越MACD平均线买，反之卖；

DIFF柱状线的各种判别；

MACD穿越MACD平均线的前后穿越位置的比较判别（顶背离底背离）；

。。。。

下面仅代表我个人的看法吧：

从MACD的公式来看，它是两根均线相减得到的结果，这根MACD线已经反映了均线的变化，其效果和双均线是一样的，只是不同的在于，它还保持了双均线差值的变化趋势，这个是双均线里面所没有的。

从我对MACD数据的各种模拟和推算来看，真正有意义的是在上述的第一种交易方式。

第二种方式，网上使用的也比较多，但是我觉得，两根均线的差值，再去减去它的均线，然后再判断这个差值是正是负来决定交易，有些不伦不类了。当时发明MACD的人，可能只是为了增加MACD平均线和柱状线的主要用途是为了看起来直观，但是用来交易，其实关键是在第一根线上。

至于拿那个柱状图的高低大小来指导交易，这个就好比说假设只有一根均线，然后我要判断今天的均线比昨天高低多少来决定当下的交易一样。另外站在程序化的角度来说，这就会引入更多的判断变量，问题变得过于复杂且无必要。

还是象前面的几篇文章一样，拿数据来回溯测试一下看看。

交易策略说明：

策略1：MACD穿越0线买，跌破0线卖；

策略2：MACD穿越MACD平均线买，反之卖；

样本时间：2011年起股指期货

第一种方法只有2个时间参数，第二种方法有3个，为了简化讨论，我把第二种策略的第3个参数固定。

MACD交易绩效对比

可以看出，第一种交易策略跑过第二种，这个和我前面的判断不太对的上，有些打脸了。。。

然后我们再看看交易次数：

两种方法交易次数对比

可以看到两种方法的交易次数有相当大的差异，基本上第二种方法的次数是第一种的2倍多。

这里我就需要说一些实盘交易和模拟交易的差别了。

很多人做程序化研究的时候，是只看历史回溯数据的高低，而不看其它的测试结果，这其中的交易次数，其实是影响很大的。

我举个例子：如果有两个交易模型A和B，都交易了一年，并且假设最后盈亏差不多，但是A模型交易了100次，B模型交易了10次，你会觉得哪种更好些？

这个问题其实并不好回答，我觉得没有一个完全正确的答案，取决一些额外的条件。

这里只是给出我的一个答案：

而这里讨论的MACD指标，是趋势模型，所以上面的测试结果里，我实盘是会优选交易次数少的那个的。

模拟的结果好的，但是实盘未必好，这也是我的一个经验吧。我以后会写写交易次数对实际盈亏的影响到底有多大。

MACD的讨论还可以展开再说的，但是其关键还是在于对它公式的理解，否则完全象网上大家转来转去的那些文章里面写的，最后跑去对柱状图的颜色高低去做研究，或者对线的高低做研究，我觉得这就走偏了。本来一个简单有效的趋势指标，就被搞得无比复杂。

从我个人的各种对MACD指标的测试来看，它是一个很好的趋势指标，但是如果你直接拿来做交易判断，实际效果并不好，主要是其滞后性太高，特别是在一些大行情的转折点上，它比简单的双均线都要慢了许多。

所以如果你用MACD指标交易，你基本不会错过大的趋势，但是也很难完整地抓住，最好是结合一些离场手段配合，来弥补它的不足。

各位如果对文中提到的交易策略的讨论感兴趣，请点我的名字，看我的过往的讨论股票和期货交易的文章。

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